3ヶ月VIX指数推移グラフ
3ヶ月VIX指数（VIX3M）は、S&P500のオプション価格から算出される、今後3ヶ月間の株価の予想変動率（年率、%）です。シカゴ・オプション取引所（Cboe）が算出し、FRED（セントルイス連邦準備銀行）が日次系列として配信しています。VIX指数（今後30日間）より長い期間の不安を示し、VIXとの比較で市場の短期的なパニックの度合いを測る用途があります。
📖 この指標の読み方
横軸が日付、縦軸が3ヶ月VIX指数（ポイント）を示します。数値が上昇すると、今後3ヶ月の株式市場の予想変動率が高まり、投資家の不安が強まっていることを意味します。データは未調整で、FREDから日次で取得しています。休日・祝日はデータがありません。
データテーブル
| 日付 | 3ヶ月VIX指数 |
|---|
このデータの説明
📊 3ヶ月VIX指数とは
Cboeが算出する、満期までの期間が約3ヶ月（93日）のS&P500オプションから求めた予想変動率の指数です。以前はVXVと呼ばれていました。FREDでは2007年12月からのデータがあります。
🔢 算出方法
VIXと同じ計算方法で、対象とする期間を3ヶ月にしたものです。取引時間中に随時算出され、FREDには日々の終値が配信されます。
📈 経済への影響
コロナ・ショックの2020年3月18日には72.98と統計開始以来最高となり、リーマン・ショック後の2008年11月にも69.24まで上昇しました。2025年4月の関税ショックでは41.5まで上昇しました。平常時は15〜20前後で推移します。
📋 活用例
VIX指数と比較して目先の不安と中期的な不安の違いを確認したり、ハイイールド債スプレッドと合わせて金融市場の不安の広がりを確認できます。
よくある質問
3ヶ月VIX指数とは何ですか？
S&P500のオプション価格をもとに、今後3ヶ月間に株価がどの程度変動すると市場が予想しているかを年率（%）で示す指標です。シカゴ・オプション取引所（Cboe）が算出し、FRED（セントルイス連邦準備銀行）が日次の値を配信しています。
米国の3ヶ月VIX指数の直近の値は？
2026-09-22の3ヶ月VIX指数は17.61ポイント（未調整）です。詳しい推移はページ上部のグラフ・データテーブルで確認できます。
VIX指数と比べて何がわかりますか？
平常時は、先の方が不確実性が大きいため3ヶ月VIXの方がVIX（30日）より高くなります。ところが急な株安などで目先の不安が高まると、VIXが3ヶ月VIXを上回る「逆転」が起き、市場がパニック的な状態にあるサインとされます。このため、VIXを3ヶ月VIXで割った比率が1を超えるかどうかが注目されます。
